现金贷闷声发财背后：银行间接提供资金，一半借款人多头借贷(4)

但事实上，不管以哪种计算方式，坊间对于国内现金贷业务高利率的指责也并未全无道理。其他商业公司并没有义务披露自身的超法定上限业务情况，但上市企业有。趣店、和信贷、拍拍贷三份IPO招股说明书就提供给我们看现金贷利率的另外一个角度。

趣店招股书显示，其年化利息超过36%的贷款占比为59.5%。为此，趣店还专门在今年4月对所有信用产品的价格进行了调整，以确保其年化利息不超过36%；拍拍贷的招股说明书提到，公司所有贷款的利率不超过36%，但有一部分超过了24%。据记者了解，这部分贷款很可能是拍拍贷的现金贷业务，但好在其现金贷业务占比非常小，只有不到10%；和信贷招股说明书表示，目前公司贷款市场的APR利率为16%到36.9%，这其中包含名义利率，贷款便利化以及贷款管理服务费。

事实上，除了利率口径的确定问题，一个最不容忽略的一点是：除了借款需要支付的利息，借款人还需要面临滞纳金、逾期罚息、提前还款的罚息等等费用。据记者了解，一些平台超过还款日1天至7天，滞纳金为借款金额的1%/天；超过7天为逾期，逾期费率借款本金的2%/天。

“今年4月份的时候，银监和（深圳）金融办搞了一个企业座谈会，找了我们几家涉及现金贷业务的企业过去。当时就有与会者提出来，要开展正常的互联网小额信贷类业务，要覆盖坏账、运营推广、技术人力投入等等，把这些成本全部纳入，借款利率根本不可能不超出24%的受保护区间，甚至也很容易超出36%的最高红线。更别说，如果客户还逾期，我们肯定要罚息。关于罚息有没有一个固定的标准，我们觉得监管以后也可以明确统一一下。”一名消费金融公司高管向证券时报记者透露。

不同的利率口径和一刀切的法定红线，业界对此争议颇多。

“以贷养贷”钱从哪来？

“业界对于我们一个月就可以赚好几亿的看法，说实话我巴不得是真的，可它确实不是真的。现金贷确实很能赚钱，但我们整个公司的盈利是盈亏持平的。”一位消费金融公司高管对记者表示。

他告诉记者，该公司目前涵盖消费贷和现金贷两块业务，消费贷以POS贷为主，而现金贷则只针对曾经借过POS贷的客户。消费贷占据整个放贷规模的70%，而现金贷占比30%。可盈利方面，占比只有三成的现金贷贡献的利润，正在弥补该司开展消费贷的损失。