证监会全面打击私募违法 19个账户组团“偷袭”燃控科技(2)

北京神州牧及广东泽泉在2015年2月11日通过19个证券账户合计持有“燃控科技”1273万股，占总股本的5.36%，之后持续持有“燃控科技”，在2015年4月10日最高持股比例达到公司总股本的8.39%，在持有“燃控科技”比例超过5%后未按相关规定履行信息披露义务。

青海证监局认为，北京神州牧及广东泽泉作为上述19个账户的交易决策者，有义务、有责任严格按照《证券法》第八十六条的规定，随时关注并合并计算19个账户在同一时间持有同一家上市公司已发行股份的数量；当合并计算的持股比例符合法律规定的信息披露情况时，应当在法定期限内进行报告和公告。在这起案件中，北京神州牧及广东泽泉决策交易的19个账户合计持有“燃控科技”比例多次达到法律规定的信息披露情形，而未履行报告和披露义务，其行为违反了《证券法》第八十六条规定，构成《证券法》第一百九十三条第一款规定的“其他信息披露义务人未按照规定披露信息”的行为。

根据当事人违法行为的事实、性质、情节与社会危害程度，青海证监局决定对北京神州牧、广东泽泉处以各50万元罚款。

而在扎实的证据面前，公司负责人深刻认识到了违法违规行为的严重性，并表示将进一步加强公司合规管理，积极学习新的监管规则，履行信息披露义务。

“该案对市场上各私募机构形成了积极的影响，促使各主体合规管理。”办案人员告诉记者。

虽然北京神州牧和广东泽泉违法违规被查处，并受到了处罚，但谈起案件的查处过程，办案人员依然是颇有感触。

首先是涉及对象多、范围广。

办案人员介绍，交易所通过大数据系统对同一投资顾问(经理)名下的多只私募产品进行筛查，发现某投资经理实际控制两家私募机构，两家机构控制或决策的19只私募产品大笔买入单只股票，持股超过5%后未履行信息披露义务。

从业务范围来看，相关主体涉及私募机构、信托公司、期货公司、资产管理公司等多种业务范畴内的主体，有些还不是证监会管辖范围内的主体。

从地域范围看，相关涉案单位和个人分布在北京、上海、广州、昆明、哈尔滨、东莞、西安、深圳等全国各区域不同城市，发现和查处的难度均较大。

其次是隐蔽性强，查处难度大。

办案人员介绍，私募基金自划归证监会管理职责范围之后，由于私募产品比较多样化、复杂化特点，导致在信息披露上常存在瑕疵，而且相关违法违规主体常借助多个通道来隐匿自己的违法违规行为。这种情况加剧了市场上的信息不对称，损害了投资者的知情权，破坏了以信息披露为核心的市场秩序和制度，也给监管机构造成了一些障碍。

“查处这起案件的工作量非常大，然而却只有4名可供调动的专职稽查干部，显得捉襟见肘。”办案人员告诉记者。

面对这一困难，并为了快速高效无误地完成稽查任务，青海证监局领导充分发挥“全局工作一盘棋”的大局观念，从人员也同样紧张的其他处室抽调精兵强将补充稽查力量，给调查组配备了法律、会计、金融、计算机等多个专业的专业干部，极大地提高了调查组的专业化水平。同时多次召开专题会议讨论案情，一把手亲自参加，各方面力量通力协作。

一时间，多个调查组分赴祖国大江南北进行调查取证，常常讨论案情到后半夜，最终圆满完成了案件调查工作。最终案件卷宗材料达55余卷，调查终结报告达104余页。

不懈的努力和拼搏为案件的审理打下了坚实的基础，案件审理小组依法从快从严审结该案，对两个当事公司进行了处罚，积极回应了市场关切。