深交所发文详解风险管理工作：加强监管高风险公司、风险债券

1月19日凌晨，深圳证券交易所（深交所）发文解析2017年的风险管理工作路径。

一是完善风险管理组织架构，强化风险责任意识。

2017年，深交所进一步健全完善了风险管理组织架构。

具体包括，充实了理事会风险管理委员会，进一步扩大理事会风险管理委员会外部委员覆盖面，人数扩充为20多名。此外，设立了风险管理部，统筹协调全所风险管理工作，以及强化风险管理责任机制，制定风险管理奖惩办法。

二是持续进行风险排查，提前判断风险隐患。

据介绍，深交所自2008年起建立了年度风险评估机制，每年年初进行全面风险评估，制定年度重大风险清单，并明确风险应对措施。2017年期间，共开展了两次风险隐患全面排查工作，分别在3月及8月份进行。

三是动态跟踪评估风险，加强市场运行监测监控。

深交所成立跨部门市场分析工作小组，加强市场运行监测监控，深化市场交易结构、估值水平、交易行为、杆杠资金等重点问题的跟踪分析，多渠道把握最新市场动态，形成多维市场监测体系，综合评估分析影响市场稳定运行的潜在风险因素，切实维护市场稳健运行。

四是强化重点领域风险防控，防范重大风险事件。

深交所方面表示，切实落实一线监管职责，加强对高风险公司的监管以及对风险债券的监控。2017年，深交所完成了*ST新都和欣泰电气退市摘牌工作。监管工作中，重点关注大股东所持股份高比例质押、缺乏追加担保和持续融资能力的股票质押违约风险。同时，密切关注分级基金批量下折和定增基金到期流动性风险，督促相关基金管理人做好风险揭示、压力测试，制定应急预案。

五是优化应急管理体系，提高应急管理能力。

2017年，深交所新制定了《自然灾害应急预案》《指数业务操作风险应急预案》等7项应急预案，并对原有预案进行全面修订，进一步明确应急责任主体、应急处置流程和分级响应机制，并在2017年年内进行了交易系统、权益分派、消防安全等24次应急演练。

六是推进风险监测系统建设，提升风险管理智能化水平。

大数据的应用成为深交所的工作亮点。据介绍，深交所完成了债券风险监测系统一期建设，实现从发行人经营与财务状况、债券评级情况、债券交易情况三个维度自动筛选风险债券，及时预警风险。此外，股票质押风险监测系统上线，梳理了股票质押的风险点，明确了股票质押风险监测业务需求，完善股票质押风险的监测、研判和评估机制。不仅如此，深交所还启动了融资融券风险监测系统、市场运行监测预警系统研究开发工作。