暴利的现金贷背后，银行信托等金融机构在源源不断地提供资金

“我们的资金来源是银行，因为我们做助贷，此外我们ABS的认购方也主要是城商行，”一家位于上海的现金贷公司对澎湃新闻表示。这家公司的股东是一家知名中资跨国金融集团的产业基金。所谓助贷是指由银行提供资金由小额贷款公司作为助贷机构负责发放贷款、贷后管理和清收的贷款模式，一般为无抵押无担保的小额贷款。ABS即资产支持证券，是以特定资产池（比如小额贷款资产包）所产生的可预期的稳定现金流为支撑而发行的债务工具。

对现金贷“又爱又恨”的银行

最近舆论风口浪尖的趣店（QD.NYSE）等现金贷公司，“捡”的是很多传统银行不屑于放贷的人群业务，比如趣店的招股书披露，其借款的用户群体是那些“在传统银行没有信用数据的人”，“活跃用户有90.8%在18岁到35岁之间”。这些现金贷公司的“高利贷”行为被不少银行人士嗤之以鼻，但吊诡的是，趣店使用的资金不少就是来自银行的，在趣店这里主要是通过助贷实现的，趣店也在招股书中表示，其机构资金来源主要包括银行、一家消费金融公司以及其他机构。

根据招股书，2017年上半年，趣店促成的借款中有55.4%的资金来自于机构。早期，P2P曾是趣店重要的资金来源，但随着交易规模的迅速扩大，P2P作为资金提供方的角色已经弱化。

在助贷模式下，银行挣的钱与现金贷公司相比还是少数，但是不用担风险。

根据网贷之家报告，趣店现金贷的实际放贷主体包括赣州快乐生活网络小额贷款有限公司、新网银行、渤海信托和四川信托等，其借利率在年化8.5%~15%。虽然不同机构的借款利率不同，但趣店的现金贷产品“来分期”都通过收取不同的服务费来统一借款人的借款成本。

网贷之家报告以新网银行为例，其借款利率为年化8.5%，来分期就收取年化27.5%的服务费率；渤海信托的出借利率在12%，来分期就收取年化24%的服务费率。也就是说，无论新借款人申请的金额是多少、放贷主体是哪家机构，其借款的APR(annual percent rate)都为36%，即民间借贷利率约定上限。

银行乐见的是这部分业务的低风险，根据趣店招股书，如果遇到坏账，趣店被要求偿还相关银行所有的用户逾期费用。