机会早知道：军工股获机构集体看好 两大逻辑布局(2)

6月15日，国家发改委召开新闻发布会，发改委新闻发言人孟玮透露，近期，发改委正会同有关部门，开展对国有企业混合所有制改革、完善产权保护制度、盐业体制改革等重点改革落实情况的督察，以督促改，通过督察打通关节、疏通堵点、破除阻力，全力推动各项改革举措全面落实到位。

6月26日，中央全面深化改革领导小组第三十六次会议审议通过《中央企业公司制改制工作实施方案》，会议强调，今年年底前基本完成国有企业公司制改制工作，是深化国有企业改革的一个重要内容。要以推进董事会建设为重点，完善公司法人治理结构，实现权利和责任对等。

对此，海通证券表示，6月份以来，国企改革推进明显加快。从前期国资委、发改委国企改革发力到中央全面深化改革领导小组会议强调国企改革进程，政策面提速迹象已非常明显。公司层面，中国神华、国电电力双双于6月5日停牌，东航集团混改落地也印证政策加速落地中。下半年，国企改革尤其是混改有望实现突破。

在国企改革概念后市投资机会方面，华创证券认为，国企改革或迎来五大催化剂：1、中国联通等标杆央企混改方案落地；2、中央企业混改试点正在顺利实施，第三批试点企业将进一步扩大范围；3、地方国企员工持股试点取得突破；4、推动国企上市公司完善分红及投资回报机制；5、国企改革ETF基金的全国性推广。

维生素D3价格大涨促概念股拉升

中国饲料行业信息网显示，6月23日，维生素D3最新报价400元-450元/公斤，较前一日的210元-280元/公斤暴涨90%。业内人士介绍，环保督查导致部分企业停产减产，维生素D3供应量迅速减少，是价格大幅上涨的主要原因。

据了解，维生素D3下游需求以饲料、医药行业为主，整体呈现一定的刚性需求。维生素D3在饲料整体添加成本中占比较小，饲料企业对其价格波动敏感度低。但同时，受益于近几年国内饲料行业需求的稳步提升以及近期禽类养殖等迎来拐点，维生素D3的需求量稳步提升。

多位业内人士表示，维生素产品具有不可替代性，在刚性需求下，需求曲线比较陡峭。随着供给端收缩，未来维生素D3的价格上涨空间和幅度仍然比较大。

据统计，自6月2日触底反弹以来，维生素板块涨幅逾10%，花园生物涨幅超40%。